Einführung in Bankgarantien

Bankgarantien spielen in der Welt der Geschäftstransaktionen eine entscheidende Rolle und bieten den Parteien, die an verschiedenen vertraglichen Vereinbarungen beteiligt sind, ein Sicherheitsnetz. Diese Garantien werden von Banken im Namen ihrer Kunden, den sogenannten Antragstellern, ausgestellt, um den Begünstigten zu gewährleisten, dass die Antragsteller ihren vertraglichen Verpflichtungen nachkommen. Im Falle eines Ausfalls springt die Bank ein, um die Verluste des Begünstigten zu decken und so die mit der Transaktion verbundenen Risiken zu mindern. Dieses Finanzinstrument ist besonders für kleine Unternehmen von Vorteil, da es ihre Glaubwürdigkeit erhöht und es ihnen ermöglicht, Geschäfte abzuschließen, die sonst als zu riskant gelten würden. Bankgarantien können in zwei Hauptkategorien eingeteilt werden: finanzielle und leistungsbasierte Garantien, die jeweils einem bestimmten Zweck im Rahmen von Geschäftsverträgen dienen. Insgesamt tragen Bankgarantien zur Stabilität und zum Wachstum von Unternehmen bei, indem sie das Vertrauen zwischen den an vertraglichen Vereinbarungen beteiligten Parteien stärken.

Zweck und Rolle von Bankgarantien in der Wirtschaft

Der Zweck und die Rolle von Bankgarantien im Geschäftsverkehr sind vielfältig und dienen in erster Linie als Risikomanagementinstrument für Begünstigte. Indem sie dem Begünstigten die Gewissheit geben, dass die Bank einen Vertrag einhalten wird, wenn der Antragsteller und die Gegenpartei dazu nicht in der Lage sind, erleichtern Bankgarantien Geschäfte in Situationen, die sonst zu riskant wären, als dass der Begünstigte sich darauf einlassen könnte (Weltbank, 2021). Dies ist besonders für kleine Unternehmen von Vorteil, da die Sorgfaltspflicht der Bank gegenüber dem Antragsteller ihnen Glaubwürdigkeit als tragfähiger Geschäftspartner für den Begünstigten der Garantie verleiht (OECD, 2019). Darüber hinaus können Bankgarantien entweder finanzieller oder leistungsbasierter Natur sein und ein breites Spektrum zugrunde liegender Verträge abdecken, beispielsweise die Rückzahlung von Krediten oder die Erbringung von Dienstleistungen (IWF, 2020). Bankgarantien ermöglichen es Unternehmen im Wesentlichen, Verträge mit größerem Vertrauen abzuschließen, da sie wissen, dass die Bank die Kreditwürdigkeit des Antragstellers beurteilt hat und bereit ist, die Haftung für die Erfüllung des Vertrags zu übernehmen, falls der Antragsteller seinen Verpflichtungen nicht nachkommt (Europäische Zentralbank, 2018).

Schlüsselelemente einer Bankgarantie

Zu den wesentlichen Bestandteilen einer Bankgarantie zählen die beteiligten Parteien, die Höhe der Garantie, die Garantiedauer sowie die konkreten Bedingungen, unter denen die Garantie in Anspruch genommen werden kann. Erstens gibt es drei Hauptparteien: den Antragsteller (die Partei, die die Garantie beantragt), den Begünstigten (die Partei, die die Garantie erhält) und den Bürgen (die Bank, die die Garantie ausstellt). In einigen Fällen kann an internationalen Transaktionen eine vierte Partei, eine Korrespondenzbank, beteiligt sein. Zweitens ist der Garantiebetrag der Höchstbetrag, den die Bank dem Begünstigten zu zahlen bereit ist, falls der Antragsteller seinen Verpflichtungen nicht nachkommt. Drittens definiert die Garantiezeit die Dauer, für die die Garantie gültig bleibt, typischerweise zwischen einigen Monaten und mehreren Jahren. Schließlich werden in den Allgemeinen Geschäftsbedingungen die spezifischen Umstände dargelegt, unter denen sich der Begünstigte auf die Garantie berufen kann, beispielsweise bei Nichterfüllung oder Nichtzahlung durch den Antragsteller. Diese Elemente bilden zusammen die Grundlage einer Bankgarantie, stellen ein Risikomanagementinstrument für den Begünstigten dar und erleichtern Geschäftstransaktionen zwischen Parteien (Beck & Demirgüç-Kunt, 2006).

Arten von Bankgarantien: Finanzielle und leistungsbasierte

Bankgarantien können grob in zwei Kategorien eingeteilt werden: Finanzgarantien und leistungsbasierte Garantien. Finanzgarantien sind Zusicherungen einer Bank, dass der Käufer seinen finanziellen Verpflichtungen gegenüber dem Verkäufer nachkommen wird. Im Falle eines Zahlungsverzugs des Käufers übernimmt die Bank die Verantwortung für die Rückzahlung der Schulden und berechnet dem Käufer bei Ausstellung der Garantie eine geringe Gebühr. Diese Art von Garantie wird üblicherweise bei Transaktionen mit Krediten, Kreditfazilitäten und Handelsfinanzierungen verwendet.

Andererseits konzentrieren sich leistungsbezogene Garantien auf die Erfüllung vertraglicher Verpflichtungen im Zusammenhang mit der Qualität und Pünktlichkeit von Waren oder Dienstleistungen, die von einer Partei an eine andere geliefert werden. Erfüllt die Partei die vereinbarten Leistungsstandards nicht, kann der Begünstigte Schadensersatz vom Bürgen, also der Bank, verlangen. Leistungsgarantien werden häufig in Bau-, Infrastruktur- und Dienstleistungsverträgen eingesetzt, bei denen der rechtzeitige und zufriedenstellende Abschluss von Projekten für den Begünstigten von entscheidender Bedeutung ist.

Sowohl finanzielle als auch leistungsbasierte Garantien dienen dem Begünstigten als Risikominderungsinstrumente und stellen sicher, dass seine Interessen im Falle eines Ausfalls oder einer Nichterfüllung durch die Gegenpartei geschützt sind (Weltbank, 2021).

Verfahren zur Erlangung einer Bankgarantie

Der Prozess zur Beantragung einer Bankgarantie beginnt in der Regel damit, dass sich der Antragsteller mit der Bitte um die Bürgschaft an seine Bank wendet. Anschließend führt die Bank eine gründliche Prüfung der Kreditwürdigkeit, der finanziellen Stabilität und der Fähigkeit des Antragstellers durch, die im zugrunde liegenden Vertrag dargelegten Verpflichtungen zu erfüllen. Diese Bewertung kann die Überprüfung der Finanzberichte, der Kredithistorie und des Geschäftsplans des Antragstellers sowie die Durchführung einer Risikoanalyse der geplanten Transaktion umfassen (Weltbank, 2021).

Sobald sich die Bank mit der Eignung des Antragstellers zufrieden gibt, stellt sie die Bankgarantie zugunsten des Begünstigten aus. Das Garantiedokument beschreibt die spezifischen Bedingungen und Konditionen, einschließlich der Höhe, Dauer und Umstände, unter denen die Garantie in Anspruch genommen werden kann. Für die Ausstellung der Garantie muss der Antragsteller in der Regel eine Gebühr zahlen, die in der Regel einen kleinen Prozentsatz des garantierten Betrags ausmacht (Europäische Zentralbank, 2020).

Bei internationalen Transaktionen kann an dem Prozess eine Korrespondenzbank im Land des Begünstigten beteiligt sein, die als Vermittler zwischen der ausstellenden Bank und dem Begünstigten fungiert. Dadurch wird sichergestellt, dass die Garantie den örtlichen Vorschriften entspricht und in der Gerichtsbarkeit des Begünstigten durchsetzbar ist (International Chamber of Commerce, 2018).

Gebühren und Entgelte im Zusammenhang mit Bankgarantien

Die mit der Beantragung einer Bankgarantie verbundenen Gebühren und Kosten variieren je nach Finanzinstitut, Art der Garantie und den spezifischen Vertragsbedingungen. Im Allgemeinen erheben Banken eine Erstausstellungsgebühr, die in der Regel einen Prozentsatz des Garantiebetrags ausmacht und zwischen 0.5 % und 2 % pro Jahr liegt. Für diese Gebühr gilt häufig eine Mindestgebühr, die je nach Institution unterschiedlich sein kann. Darüber hinaus können Banken für Änderungen der Garantie nach ihrer Ausstellung eine Änderungsgebühr erheben, beispielsweise eine Verlängerung der Garantielaufzeit oder eine Erhöhung des Garantiebetrags.

Zu den weiteren möglicherweise anfallenden Gebühren gehören Bearbeitungsgebühren, Kommunikationsgebühren und Gebühren im Zusammenhang mit der Einbeziehung von Korrespondenzbanken in internationale Transaktionen. Für Antragsteller ist es wichtig, die Bedingungen der Bankgarantie sorgfältig zu prüfen und mögliche Gebühren und Kosten mit dem von ihnen gewählten Finanzinstitut zu besprechen, bevor sie fortfahren. Dies sorgt für Transparenz und ein klares Verständnis der mit der Beantragung einer Bankgarantie verbundenen Kosten, sodass Unternehmen fundierte Entscheidungen treffen und ihre finanziellen Verpflichtungen effektiv verwalten können.

Internationale Bankgarantien und Korrespondenzbanken

Bei internationalen Bankgarantien spielen Korrespondenzbanken eine entscheidende Rolle bei der Erleichterung von Transaktionen zwischen Parteien mit Sitz in verschiedenen Ländern. Diese Banken fungieren als Vermittler zwischen der ausstellenden Bank, die im Namen des Antragstellers die Garantie stellt, und der Bank des Begünstigten im Ausland. Korrespondenzbanken tragen dazu bei, die Lücke zwischen den rechtlichen und regulatorischen Rahmenbedingungen der beteiligten Jurisdiktionen zu schließen und sicherzustellen, dass die Garantie durchsetzbar ist und den relevanten Gesetzen und Vorschriften entspricht.

Darüber hinaus unterstützen Korrespondenzbanken die Kommunikation und den Informationsaustausch zwischen den Beteiligten und ermöglichen so einen reibungslosen und effizienten Ablauf. Sie bieten auch wesentliche Dienstleistungen wie die Währungsumrechnung an und stellen so sicher, dass die Garantie auf die entsprechende Währung des Begünstigten lautet. Durch die Nutzung ihrer etablierten Beziehungen zu Banken in verschiedenen Ländern erleichtern Korrespondenzbanken grenzüberschreitende Transaktionen und mindern potenzielle Risiken im Zusammenhang mit dem internationalen Handel. Zusammenfassend lässt sich sagen, dass Korrespondenzbanken bei internationalen Bankgarantien eine entscheidende Rolle spielen, indem sie als Vermittler fungieren, die Einhaltung gesetzlicher und regulatorischer Rahmenbedingungen sicherstellen und wesentliche Dienstleistungen zur Erleichterung grenzüberschreitender Transaktionen bereitstellen (Beck & Levine, 2004; Niepmann & Schmidt-Eisenlohr, 2017). ).

Beispiele aus der Praxis für Bankgarantien

Praxisbeispiele für Bankgarantien finden sich in verschiedenen Branchen und Sektoren. Ein Beispiel hierfür ist der Versuch eines großen Landmaschinenherstellers, einen Vertrag mit einer kleinen örtlichen Schlosserei zur Herstellung von Maschinenteilen abzuschließen. Aufgrund der eingeschränkten Reputation des kleineren Anbieters verlangt der Hersteller, dass der Verkäufer vor Vertragsabschluss eine Bankgarantie stellt. In diesem Fall tritt der Hersteller als Begünstigter auf, während der kleine Anbieter der Antragsteller ist. Nach Erhalt der Bankgarantie kann der Hersteller getrost mit dem Vertrag fortfahren, da er weiß, dass die Bank etwaige Verluste abdeckt, falls der Verkäufer die vereinbarten Teile nicht liefert.

Ein weiteres Beispiel ist in der Baubranche zu beobachten, wo ein Auftragnehmer verpflichtet ist, einem Projektinhaber eine Bankgarantie für die Ausführung zu geben. Diese Garantie stellt sicher, dass der Auftragnehmer das Projekt gemäß den vereinbarten Bedingungen und Konditionen abschließen wird. Kommt der Auftragnehmer diesen Anforderungen nicht nach, kann der Projektinhaber von der Bank, die die Bürgschaft ausgestellt hat, Schadensersatz verlangen. In beiden Beispielen dient die Bankgarantie als Instrument des Risikomanagements, das den Begünstigten Sicherheit und Vertrauen bietet und es den Antragstellern gleichzeitig ermöglicht, Geschäftstransaktionen durchzuführen, die andernfalls als zu riskant angesehen würden (Harvard Business Review, 2018; Investopedia, 2020).

Vorteile von Bankgarantien für Antragsteller und Begünstigte

Bankgarantien bieten sowohl Antragstellern als auch Begünstigten im Geschäftsverkehr erhebliche Vorteile. Antragstellern, vor allem kleinen und mittleren Unternehmen, ermöglichen Bankgarantien die Sicherung von Krediten oder die Ausübung von Geschäftstätigkeiten, die für ihre Gegenparteien sonst als zu riskant gelten würden. Dies erleichtert das Geschäftswachstum und die unternehmerische Tätigkeit, da die Sorgfaltspflicht und der Rückhalt der Bank dem Antragsteller Glaubwürdigkeit verleihen. Darüber hinaus sind die mit Bankgarantien verbundenen Gebühren im Allgemeinen niedrig und betragen typischerweise nur einen Bruchteil von 1 % des gesamten Transaktionswerts, was sie zu einem kostengünstigen Risikomanagementinstrument macht.

Andererseits profitieren Begünstigte von der Sicherheit, dass die Bank die Verbindlichkeiten deckt, falls der Antragsteller seinen Verpflichtungen nicht nachkommt. Diese Risikoreduzierung erhöht das Vertrauen in die Transaktion und ermöglicht es dem Begünstigten, Verträge mit einer höheren Sicherheit hinsichtlich der Kreditwürdigkeit des Antragstellers abzuschließen. Darüber hinaus dient die Bankgarantie als zusätzliche Sicherheitsebene und stellt sicher, dass der Antragsteller sorgfältig geprüft wurde, wodurch potenzielle Verluste minimiert und ein stabileres Geschäftsumfeld gefördert werden (Beck, Demirgüç-Kunt & Maksimovic, 2005).

Nachteile und Einschränkungen von Bankgarantien

Trotz der zahlreichen Vorteile von Bankgarantien gibt es gewisse Nachteile und Einschränkungen, die es zu beachten gilt. Ein wesentlicher Nachteil ist die zusätzliche Komplexität und Bürokratie, die mit der Einholung einer Bankgarantie verbunden ist, was den Transaktionsprozess verlangsamen und den Verwaltungsaufwand sowohl für den Antragsteller als auch für den Begünstigten erhöhen kann. Darüber hinaus verlangen Banken möglicherweise Sicherheiten oder andere Formen der Sicherheit vom Antragsteller, insbesondere bei Transaktionen mit hohem Risiko oder hohem Wert, was den Prozess weiter verkomplizieren und möglicherweise den Zugang des Antragstellers zu anderen Finanzierungsformen einschränken kann.

Darüber hinaus werden Bankgarantien nicht allgemein akzeptiert, und einige Gegenparteien bevorzugen möglicherweise alternative Instrumente zur Risikominderung, wie z. B. Standby-Akkreditive oder Versicherungsgarantien. Darüber hinaus können die rechtlichen und regulatorischen Rahmenbedingungen für Bankgarantien von Land zu Land unterschiedlich sein, was für die an grenzüberschreitenden Transaktionen beteiligten Parteien zu Herausforderungen führen kann. Schließlich können die mit Bankgarantien verbundenen Gebühren und Entgelte, obwohl sie im Allgemeinen niedrig sind, dennoch eine finanzielle Belastung für kleine Unternehmen darstellen und sie möglicherweise davon abhalten, bestimmte Möglichkeiten wahrzunehmen.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass Bankgarantien sowohl für Antragsteller als auch für Begünstigte wertvolle Vorteile beim Risikomanagement bieten. Es ist jedoch wichtig, diese Vorteile gegen die potenziellen Nachteile und Einschränkungen abzuwägen, bevor man sich entscheidet, sich bei einer bestimmten Transaktion auf dieses Finanzinstrument zu verlassen (Berger & Udell, 2002; Klapper , 2006).

Rechtlicher und regulatorischer Rahmen für Bankgarantien

Der rechtliche und regulatorische Rahmen für Bankgarantien variiert je nach Gerichtsbarkeit, umfasst jedoch im Allgemeinen eine Kombination aus nationalen Gesetzen, internationalen Konventionen und Bankvorschriften. Nationale Gesetze wie das Vertragsrecht und das Handelsrecht legen die rechtlichen Grundlagen für Bankgarantien fest und legen die Rechte und Pflichten der beteiligten Parteien fest. Internationale Übereinkommen wie das Übereinkommen der Vereinten Nationen über unabhängige Garantien und Stand-by-Akkreditive (UNCITRAL) bieten einen harmonisierten Rechtsrahmen für grenzüberschreitende Transaktionen mit Bankgarantien. Von Zentralbanken oder anderen Finanzaufsichtsbehörden erlassene Bankenvorschriften legen die Aufsichtsstandards und operativen Richtlinien für Banken fest, die Garantien ausstellen. Diese Vorschriften können Kapitaladäquanzanforderungen, Risikomanagementpraktiken und Offenlegungspflichten umfassen, um die Stabilität und Integrität des Finanzsystems sicherzustellen. Die Einhaltung dieser rechtlichen und regulatorischen Rahmenbedingungen ist für die Durchsetzbarkeit und Wirksamkeit von Bankgarantien bei der Erleichterung von Handels- und Investitionsaktivitäten von entscheidender Bedeutung.

Alternativen zu Bankgarantien und deren Vergleich

Zu den Alternativen zu Bankgarantien gehören Standby-Akkreditive (SBLC), Bürgschaften und Unternehmensgarantien. Standby-Akkreditive, ähnlich wie Bankgarantien, werden von Banken im Namen ihrer Kunden ausgestellt, um die Zahlung oder Erfüllung im Falle eines Zahlungsausfalls sicherzustellen. SBLCs kommen bei internationalen Transaktionen häufiger vor und unterliegen den Uniform Customs and Practice for Documentary Credits (UCP 600) der Internationalen Handelskammer. Bei Bürgschaftsbürgschaften hingegen handelt es sich um eine dritte Bürgschaftsgesellschaft, die die Leistungs- oder Zahlungsverpflichtungen des Auftraggebers gegenüber dem Gläubiger garantiert. Bürgschaften kommen häufiger bei Bau- und öffentlichen Bauprojekten vor.

Unternehmensgarantien werden von Muttergesellschaften oder verbundenen Unternehmen ausgegeben, um die Verpflichtungen einer Tochtergesellschaft oder eines verbundenen Unternehmens abzusichern. Diese Garantien basieren auf der Bonität des Mutter- oder Schwesterunternehmens und beziehen keine Bank oder ein Finanzinstitut ein. Im Vergleich zu Bankgarantien bieten SBLCs einen ähnlichen Schutz, sind jedoch aufgrund ihres standardisierten Rahmens möglicherweise besser für internationale Transaktionen geeignet. Bürgschaftsbürgschaften bieten ein ähnliches Maß an Sicherheit, sind jedoch branchenspezifischer, während Unternehmensgarantien von der Finanzkraft des Bürgenunternehmens abhängen und möglicherweise nicht das gleiche Maß an Sicherheit wie eine Bankgarantie bieten.